Carve-out

Notre approche

Quels que soient les objectifs, la structure juridique et la complexité de votre carve-out, nos experts vous aident à maximiser la valeur et à minimiser les éventuelles perturbations de vos activités.

Le carve-out d’une business unit ou d’un actif s’accompagne de nombreux défis : étude des différentes options stratégiques, identification des enjeux liés à la séparation, structuration du périmètre d’autonomie, valorisation de l’entreprise ou encore sécurisation de la séparation opérationnelle. Nous avons au sein de nos équipes une expérience pratique de tous ces défis grâce aux projets internationaux et complexes que nous avons menés.

Nous accompagnons vos équipes de direction pour surmonter ces nouveaux challenges. Grâce à une approche pragmatique et à une préparation minutieuse, nous vous aidons à faire adhérer vos équipes au projet et à répondre de manière proactive aux questions des acheteurs potentiels et aux sujets de négociation.

Notre accompagnement

Notre équipe d'experts opérationnels, financiers, en systèmes d'information, fiscaux et de la conduite du changement vous assiste pour anticiper et aborder tous les domaines critiques dans le cadre d’une opération de carve-out.

Structuration du carve-out

Nous vous aidons à évaluer toutes les options stratégiques, à confirmer le sens de l’opération et à définir la structure adaptée à votre situation. Nous évaluons ensuite votre maturité dans le cadre de la préparation et nous préparons le plan de sortie adéquat, en impliquant toutes les fonctions concernées.

Une approche pragmatique de la gestion de projet

Nous mettons en place la structure de gestion de projet la plus adaptée et mobilisons les ressources adéquates pour garantir le bon déroulement des étapes clés. Nous accélérons le rythme du projet en vous fournissant des boîtes à outils détaillées et éprouvées pour tous les volets du projet.

Modèle opérationnel cible

Nous concevons en détail le modèle opérationnel cible du Day 1, en nous appuyant sur notre expérience de situations similaires. Nous pouvons notamment vous aider à structurer de nouvelles fonctions autonomes pour garantir le bon fonctionnement de l’activité cédée.

États financiers standalone

Nous vous accompagnons dans la structuration de l’information financière et dans l’évaluation détaillée des impacts financiers de la séparation grâce à notre approche multidisciplinaire. Nous identifions des solutions permettant de maximiser les avantages et de minimiser les coûts récurrents et ponctuels.

Due diligence

Nous maximisons la valeur de la transaction en vous aidant à répondre de manière proactive aux questions des investisseurs et à négocier avec eux. Nous pouvons également vous soutenir dans la documentation contractuelle (SPA, accords de services transitoires – TSA , etc.) afin de garantir le bon traitement de tous les éléments nécessaires.

Plan de continuité des activités

Nous faisons de la continuité des activités une priorité tout au long du processus. À cette fin, nous nous assurons que les sujets pertinents soient identifiés et traités, que les équipes soient intégrées et que la stratégie de conduite du changement la plus adaptée soit mise en œuvre.

Comment nous aidons nos clients

Sell Side Due Diligence

Nous vous accompagnons dans l'analyse financière et la rédaction de documents afin d'optimiser la cession de votre entreprise.

Buy Side Due Diligence

Nous vous aidons à identifier les zones de risques et les éléments clés qui peuvent avoir un impact sur la valeur de l'entreprise.

Gestion de crise

Notre unité de restructuration est dédiée aux cadres supérieurs pour les aider à exécuter un plan de redressement, gérer une crise et accélérer les recouvrements.